Arbeitspapier

A Minimum Wage May Increase Exports and Firm Size Even with a Competitive Labor Market

This paper explores how a minimum wage affects a firm's behavior with a competitive labor market and an uncertain export cost. The model provides several novel insights which are consistent with recent empirical evidence. Thus, a minimum wage increases an exporter's foreign-market size and may cause a non-exporter to start exporting. The foreign-market size may increase so much that, although the home-market size decreases, the overall firm size increases.

Sprache
Englisch

Erschienen in
Series: IZA Discussion Papers ; No. 16846

Klassifikation
Wirtschaft
Wages, Compensation, and Labor Costs: General
Thema
exports
minimum wage
firm size

Ereignis
Geistige Schöpfung
(wer)
Danziger, Eliav
Danziger, Leif
Ereignis
Veröffentlichung
(wer)
Institute of Labor Economics (IZA)
(wo)
Bonn
(wann)
2024

Letzte Aktualisierung
10.03.2025, 11:43 MEZ

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Objekttyp

  • Arbeitspapier

Beteiligte

  • Danziger, Eliav
  • Danziger, Leif
  • Institute of Labor Economics (IZA)

Entstanden

  • 2024

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