Arbeitspapier

Network Externality and the Coordination Problem: A Generalization of Rohlfs's Model

We show that Rholfs's (1974) model is a special case of a spatial monopoly model à la Hotelling (1929) with quadratic transportation costs, where location is exogenous and the good yealds no intrinsic utility. By relaxing these assumptions, we prove that the coordination problem typically thought to affect markets for network goods may not arise in general. Endogenizing location makes it easier for the monopolist to extract consumer surplus but also to cover the entire market.

Sprache
Englisch

Erschienen in
Series: Quaderni - Working Paper DSE ; No. 471

Klassifikation
Wirtschaft

Ereignis
Geistige Schöpfung
(wer)
Lambertini, Luca
Orsini, Raimondello
Ereignis
Veröffentlichung
(wer)
Alma Mater Studiorum - Università di Bologna, Dipartimento di Scienze Economiche (DSE)
(wo)
Bologna
(wann)
2003

DOI
doi:10.6092/unibo/amsacta/4823
Handle
Letzte Aktualisierung
10.03.2025, 11:44 MEZ

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Objekttyp

  • Arbeitspapier

Beteiligte

  • Lambertini, Luca
  • Orsini, Raimondello
  • Alma Mater Studiorum - Università di Bologna, Dipartimento di Scienze Economiche (DSE)

Entstanden

  • 2003

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